Auge del endeudamiento de subsistencia: dos de cada tres hogares se quedan sin fondos antes del día 20

El Monitor de Opinión Pública de Zentrix Consultora, relevado durante septiembre, ofrece una fotografía elocuente de las cuentas de los hogares argentinos: dos de cada tres personas encuestadas admitieron que el dinero disponible se les termina antes del día 20 del mes. En el extremo opuesto, apenas uno de cada diez encuestados manifestó haber podido ahorrar parte de sus ingresos, un indicador que pone en relieve la fragilidad financiera predominante en el conjunto de la sociedad.

El sondeo, que se detuvo en las prácticas de endeudamiento, evidenció un cambio de naturaleza en el recurso al crédito. El 56,2% de los consultados tomó deuda durante el último semestre y, dentro de ese universo, el 55,1% la destinó a la compra de alimentos o a la cobertura de gastos de salud. Un 21,3% la orientó al pago de tarifas y servicios, en tanto que apenas un 11,8% la utilizó para la adquisición de bienes durables, una finalidad que durante décadas constituyó la razón principal del crédito al consumo en la Argentina.

Las diferencias por nivel de ingresos amplían la brecha

La radiografía cambia de manera pronunciada cuando se analizan los estratos socioeconómicos. Entre los hogares de clase baja, el 59,6% se queda sin ingresos antes del día 15 y el 83,3% no supera el día 20; en ese segmento, el 68,1% recurrió a alguna deuda en los últimos seis meses y, dentro de ese porcentaje, dos de cada tres lo hizo para atender necesidades esenciales. La capacidad de ahorro, en tanto, se reduce a menos del 1%, un umbral que deja a esas familias sin prácticamente ningún margen frente a un imprevisto.

En la clase media, el 51,4% de los encuestados reconoció quedarse sin dinero antes del cierre del mes. Entre quienes tomaron deuda, el destino más declarado fue el pago de servicios, con un 29%, una proporción superior a la registrada en los demás estratos. En el segmento de clase alta, en cambio, la situación resulta considerablemente más holgada: el 61,9% logró ahorrar durante el período y solo el 20% atravesó dificultades hacia el final del mes; cuando este sector acude al crédito, lo hace fundamentalmente para la compra de bienes durables, una motivación que alcanza el 63,4% de los casos.

Los jóvenes y la percepción sobre la inflación

El peso del fenómeno recae con particular intensidad en los menores de 40 años. De acuerdo con el relevamiento, el 60,9% de ese grupo etario tomó deuda en los últimos seis meses, apenas el 3% consiguió ahorrar y el 72% reconoció haber agotado sus ingresos disponibles antes del día 20. La ausencia de reservas convierte a cualquier gasto no programado en una nueva obligación financiera, según describieron los propios encuestados.

El sondeo también indagó sobre la relación entre los ingresos y la evolución de los precios. El 81,8% de los consultados manifestó la sensación de que sus sueldos no acompañaron a la inflación, una percepción que, según la consultora, no descendió del 81% desde marzo y alcanzó un pico del 87,4% en julio. La persistencia de esa mirada a lo largo de los meses revela un cuadro de malestar económico instalado en una porción mayoritaria de la población.

Qué se espera del Estado

• El 67% de los encuestados manifestó expectativa de algún tipo de intervención estatal frente a la problemática de la morosidad.
• Dentro de quienes la propician, el 61,3% sugirió avanzar en la regulación de las condiciones de otorgamiento del crédito, como herramienta para ordenar la oferta y el acceso al endeudamiento.
• Solo un 7,5% de los consultados planteó como salida la condonación de deudas, una vía que queda relegada frente a la opción regulatoria.

Lectura técnica del fenómeno

En términos analíticos, el cuadro descrito por Zentrix describe un desplazamiento del crédito hacia una función de sostenimiento del consumo básico, rasgo que diferencia el momento actual de comportamientos financieros anteriores. Las proporciones relevadas indican que, en los estratos bajos y en la franja etaria más joven, la deuda se utiliza para atravesar los últimos tramos del mes, no para proyectar compras de mediano o largo plazo. La contracara, en los segmentos de ingresos altos, conserva el patrón tradicional de financiamiento de bienes durables, lo que subraya la segmentación del fenómeno.